মিউচুয়াল ফান্ড কি? | মিউচুয়াল ফান্ড ইনভেস্টমেন্ট। Mutual Fund

 মিউচুয়াল ফান্ড কত প্রকার

আমরা ভাবি মিউচুয়াল ফান্ড কি? মিউচুয়াল ফান্ড ইনভেস্টমেন্ট কেন করব, অনেকের কাছেই অত্যন্ত জটিল বা আতঙ্কের ব্যাপার বলে মনে হয়,  কতটা নিরাপদ ও কেন করব? SIP সেটা আবার কি! মিউচুয়াল ফান্ড কত প্রকার ও কোন ফান্ড থেকে কিরকম রিটার্ন পেতে পারি? এসব নানা প্রশ্ন আমাদের মাথায় ঘুরপাক খায়। অর্থ সঞ্চয়ের মতো গুরুত্বপূর্ণ‌ ব্যাপার! তা ভালো করে না জেনে বুঝে করা তো যায় না, তাই আসুন এই লেখনীর মাধ্যমে আমরা খুব সহজ-সরল ভাষায় খুব সাধারণভাবে বিষয়টি জেনে বুঝে নেবার চেষ্টা করি, যে মিউচুয়াল ফান্ড কি? 

মিউচুয়াল ফান্ড কি? | মিউচুয়াল ফান্ড ইনভেস্টমেন্ট। Mutual Fund 

আপনাদের সকলের কাছ থেকে টাকা জোগাড় করে একটি ফান্ড তৈরি করা হয়৷ এই ফান্ডটিকে আপনাদের হয়ে পরিচালনা করে একজন পেশাদার ফান্ড ম্যানেজার ৷ এটি এমন একটি ট্রাস্ট যা বেশ কয়েকজন বিনিয়োগকারীর কাছ থেকে অর্থ সংগ্রহ করে, যাদের বিনিয়োগের একটি সাধারণ উদ্দেশ্য থাকে। এরপর, এটি ইক্যুইটি, বন্ড, মানি মার্কেট ইনস্ট্রুমেন্ট এবং/অথবা অন্যান্য সিকিউরিটিগুলিতে অর্থ বিনিয়োগ করে। প্রতিটি বিনিয়োগকারীর নিজস্ব ইউনিট থাকে, যা ফান্ডের হোল্ডিং-এর একটি অংশের প্রতিনিধিত্ব করে। এই সমষ্টিগত বিনিয়োগ থেকে উৎপণ্য আয়/লাভগুলির থেকে স্কিমের "নেট অ্যাসেট ভ্যালু বা NAV" গণনা করা হয় নির্দিষ্ট পরিমাণ অঙ্ক বাদ দেওয়ার পর বাকি অর্থ বিনিয়োগকারীদের মধ্যে আনুপাতিক হারে বিতরণ করা হয়। সহজ ভাষায় বললে, মিউচুয়াল ফান্ড হল সাধারণের।

আপনার যদি শেয়ারের বাজার সম্পর্কে ভাল জ্ঞান না থাকে বা আপনাকে শেয়ার বাজারের ঝুঁকি নিতে হয় এবং অর্থোপার্জনও করতে হয় , তবে Mutual Fund আপনার পক্ষে একটি ভাল বিকল্প কারণ এটি পেশাদার লোকেরা পরিচালনা করে যা হ্রাস করে ঝুঁকি এবং ভালো রিটার্ন পাওয়া যায়।

মিউচুয়াল ফান্ড (Mutual Fund) অর্থ এমন একটি তহবিল যেখানে অনেক লোকের অর্থ থাকে এবং সংস্থাটি সেই অর্থটি অনেক জায়গায় বিনিয়োগ করে। অনেক জায়গায় বিনিয়োগের কারণে ঝুঁকি হ্রাস পায় কারণ একটি সংস্থায় যদি লোকসান হয় তবে অন্যটিতে লাভও হতে পারে। মিউচুয়াল ফান্ডগুলিতে অনেক বিনিয়োগকারীদের অর্থ এক জায়গায় জমা হয় এবং এই তহবিল থেকে বাজার বিনিয়োগ হয়। মিউচুয়াল ফান্ডগুলি সম্পদ পরিচালন সংস্থা (এএমসি) দ্বারা পরিচালিত হয়। প্রতিটি এএমসিতে সাধারণত বেশ কয়েকটি মিউচুয়াল ফান্ডের পরিকল্পনা থাকে।

মিউচুয়াল ফান্ড কি? | মিউচুয়াল ফান্ড ইনভেস্টমেন্ট। Mutual Fund 

মিউচুয়াল ফান্ড বিনিয়োগ: নিরাপদ নাকি বিপজ্জনক ?

সাধারণত, মিউচুয়াল ফান্ড বিনিয়োগ হ'ল এমন বিনিয়োগ যা বিনিয়োগকারীরা কম ট্রেডিং ব্যয় থেকে সুবিধা অর্জনের সুযোগ দেয় সিকিওরিটির বৃহত পরিমাণে ক্রয় এবং বিক্রয় করে। বিনিয়োগের জন্য সেরা মিউচুয়াল ফান্ড নির্বাচন করতে, মিউচুয়াল ফান্ড পারফরম্যান্স, মিউচুয়াল ফান্ডের সন্ধান করার পরামর্শ দেওয়া হয় এবং মিউচুয়াল ফান্ডের তুলনাও করুন। তবে মিউচুয়াল ফান্ডের অস্থিরতা এবং অনিশ্চয়তা অনেক লোককে দূরে রাখে বিনিয়োগ করতে।

 জেনে নিনঃ সঞ্চয় -এর ২০টি সহজ আর বিশ্বাসযোগ্য উপায়

বিভিন্ন ধরণের মিউচুয়াল ফান্ড বিদ্যমান আছে বিভিন্ন ব্যক্তির আলাদা আলাদা চাহিদা পূরণ করার জন্য। মূলত, এগুলি তিন প্রকারের।

1.    ইক্যুইটি বা গ্রোথ ফান্ড

·         এগুলি প্রধানত ইক্যুইটিতে বিনিয়োগ করে, অর্থাৎ বিভিন্ন কোম্পানির শেয়ারে

·         প্রধান লক্ষ্য হল সম্পদ সৃষ্টি করা বা ক্যাপিটাল অ্যাপ্রিসিয়েশন ।

·         এগুলির উচ্চ রিটার্ন উৎপাদনের ক্ষমতা আছে এবং এগুলি দীর্ঘমেয়াদী বিনিয়োগের জন্য সবচেয়ে ভালো। উদাহরণস্বরূপ

·         “লার্জ ক্যাপ” ফান্ডের কথা বলা যায় যা প্রধানত সেই সমস্ত কোম্পানিগুলিতে বিনিয়োগ করে যা বড় প্রতিষ্ঠিত ব্যবসা পরিচালনা করে থাকে

·         “মিড ক্যাপ” ফান্ডগুলি যা মাঝারি আকারের কোম্পানিগুলিতে বিনিয়োগ করে।

·         “স্মল ক্যাপ” ফান্ড হলো যা ছোট আকারের কোম্পানিতে বিনিয়োগ করে

·         “মাল্টি ক্যাপ” ফান্ডগুলি যা বড়, মাঝারি ও ছোট আকারের কোম্পানিগুলিতে মিলিয়ে-মিশিয়ে বিনিয়োগ করে থাকে।

·         “সেক্টর” ফান্ড যা সেই সমস্ত কোম্পানিতে বিনিয়োগ করে যেগুলি এক ধরণের ব্যবসার সঙ্গে সম্পর্কিত। যেমন টেকনোলজি ফান্ড যা কেবলমাত্র টেকনোলজি কম্পানিগুলিতেই বিনিয়োগ করে

·         “থিমেটিক” ফান্ড যেগুলি একটি সাধারণ থিমে বিনিয়োগ করে। যেমন ইনফ্রাস্ট্রাকচার ফান্ড যা সেই সমস্ত কোম্পানিগুলিতে বিনিয়োগ করে যারা ইনফ্রাস্ট্রাকচার সেগমেন্ট বা কাঠামোগত বিভাগের বৃদ্ধি থেকে লাভ করে  ট্যাক্স-সেভিং ফান্ড।

    ফিক্সড ইনকাম ফান্ড বা ডেবট্‌ ফান্ড

·         এগুলি ফিক্সড ইনকাম সিকিউরিটিগুলিতে বিনিয়োগ করে, যেমন সরকারি সিকিউরিটি বা বন্ড, কমার্শিয়াল পেপার ও ডিবেঞ্চার, ডিপোজিটের ব্যাঙ্ক সার্টিফিকেট এবং মানি মার্কেট ইনস্ট্রুমেন্ট যথা ট্রেজারি বিল, কমার্শিয়াল পেপার ইত্যাদি।

·         এগুলি অপেক্ষাকৃত ভাবে নিরাপদ বিনিয়োগ এবং এগুলি আয় সৃষ্টির জন্য উপযুক্ত।

·         উদাহরণ হবে লিক্যুইড, স্বল্প মেয়াদী, ফ্লোটিং রেট, কর্পোরেট ডেট, ডাইন্যামিক বন্ড, গিল্ট ফান্ডস, ইত্যাদি।

3.    ব্যালেন্সড্‌ বা  হাইব্রিড ফান্ডস

·         এগুলি ইকুইটি এবং স্থায়ী আয় উভয়ের মধ্যে বিনিয়োগ করে, সুতরাং উভয়ের সেরা অংশ প্রদান করে, বৃদ্ধির সম্ভাবনার সাথে সাথে আয় উৎপন্ন করা।

·         উদাহরণস্বরূপ অ্যাগ্রেসিভ ব্যালান্সড ফান্ড, কন্সার্ভেটিভ ব্যালান্সড ফান্ড, পেনশন প্ল্যান, চাইল্ড প্ল্যান এবং মান্থলি ইনকাম প্ল্যান, ইত্যাদি।

মিউচুয়াল ফান্ডে কীভাবে বিনিয়োগ করবেন?

এই ফান্ডে বিনিয়োগ করতে আপনাকে প্রথমে যে কোম্পানিতে বিনিয়োগ করতে চান সেখানে একাউন্ট খুলতে হবে, ইহা অনলাইন বা অফলাইনে খোলা যায়। তারপরে আপনি এতে বিনিয়োগ করতে পারবেন।

মিউচুয়াল ফান্ড কি ছোট বিনিয়োগকারীদের জন্য এক আদর্শ বিনিয়োগ করার উপায়?

প্রায় প্রতিটি বিনিয়োগকারীর, ছোট হোক বা বড়, প্রত্যেকেরই একটি সেভিংস ব্যাংক (SB) অ্যাকাউন্ট আছে, এবং যে কেউ সেই অ্যাকাউন্ট দিয়ে মিউচুয়াল ফান্ডের মাধ্যমে বিনিয়োগ শুরু করতে পারেন। প্রতি মাসে কম করে ₹ 500 এর মত ছোট পরিমাণ, মিউচুয়াল ফান্ডে নিয়মিত [(এস.আই.পি => S.I.P.  (সিস্‌টেমেটিক ইসভেস্টমেন্ট প্ল্যান)] বিনিয়োগের  অভ্যেসকে বাড়ায়।

 

মিউচুয়াল ফান্ড কি? | মিউচুয়াল ফান্ড ইনভেস্টমেন্ট। Mutual Fund 

মিউচুয়াল ফান্ডে একজন ক্ষুদ্র বিনিয়োগকারীর জন্য অন্যান্য সুবিধাগুলি হ'ল -

1.    সহজতর লেনদেন, বিনিয়োগ, পর্যালোচনা, এবং মিউচুয়াল ফান্ড স্কীম থেকে রিডীম করা এই সবই খুব সহজ প্রক্রিয়া।

2.    সহজ লিকুইডিটি, সর্বাধিক স্বচ্ছতা এবং প্রকাশ, অ্যাকাউন্টের সময়মত বিবৃতি বা স্টেটমেন্ট এবং ট্যাক্স বেনিফিটগুলি এ সবই হল এমন যা একজন ছোট বা প্রথমবার নিবেশ করার জন্য বিনিয়োগকারী সন্ধান করেন।

3.    মিউচুয়াল ফান্ডগুলির লভ্যাংশ বা ডিভিডেন্ড বিনিয়োগকারীদের হাতে ট্যাক্স মুক্ত থাকে

4.    একটি মিউচুয়াল ফান্ড বিনিয়োগ একই রকম কর্মের ক্ষমতা দেয়, বিনিয়োগকারী যিনি 500টাকা থেকে এস.আই.পি (বিনিয়োগ) করেছেন বা যিনি 5 লক্ষ টাকা এস.আই.পি (বিনিয়োগ) করেছেন। তাই এটাতে সকল বিনিয়োগকারীর স্বার্থকে মাথায় রাখা হয়েছে- ছোট হোক বা বড়।

5.    পেশাগতভাবে পরিচালিত, যদি কেউ বিনিয়োগ করেন শুধুমাত্র 500 টাকা প্রতি মাসে তার জন্যও বৈচিত্র্যপূর্ণ পোর্টফোলিও।

শুরুর পরিমাণ যতই ছোট হোক বা উদ্দেশ্যগুলি যতই পরিমিত হোক না কেন সেটা কোন ব্যাপার নয়, মিউচুয়াল ফান্ডগুলি সঠিক হওয়া প্রয়োজন।

মিউচুয়াল ফান্ড পারফরম্যান্স উপরের সারণীতে যেমন দেখা গেছে, কেবলমাত্র তাত্ক্ষণিক রিটার্নগুলির দিকে তাকানো কোনও মিউচুয়াল ফান্ডকে বিচার করার পক্ষে ভাল উপায় নয়। একটি তহবিল এক বছরের জন্য ঠিক ভাল পারফরম্যান্স করতে পারে এবং তবে দীর্ঘমেয়াদে পতন হতে পারে। এর তাত্পর্যপূর্ণতা সম্পর্কে আরও ভাল ধারণা পেতে আপনাকে তহবিলের তিন বছরের কর্মক্ষমতা এবং পাঁচ বছরের কর্মক্ষমতা পরীক্ষা করে দেখতে হবে। মিউচুয়াল ফান্ডের তার এক বছরের, তিন বছর এবং পাঁচ বছরের রিটার্নের নীচে নীচে উল্লিখিত উদাহরণটি নেওয়া যাক: 1 বছরের রিটার্ন 3 বছরের রিটার্ন 5 বছরের রিটার্ন যথাক্রমে 55% পি.এ. 20% পি.এ. 12% পি.এ. আমরা দেখতে পাচ্ছি, তহবিল বিনিয়োগকারীদের জন্য 55% রিটার্ন উৎপন্ন করে এক বছরের জন্য ব্যতিক্রমীভাবে দুর্দান্ত সম্পাদন করেছে। তবে তিন বছরের জন্য, গড় বার্ষিক রিটার্ন 20% p.a. আপনি যখন আরও এগিয়ে যান, পাঁচ বছরের জন্য, গড় বার্ষিক আয় 12% পারফরম্যান্স সম্পর্কে ধারণা পেতে এই সংখ্যাগুলিকে অন্যান্য অনুরূপ মিউচুয়াল ফান্ডের সাথে তুলনা সাথে তুলনা করা দরকার।

আরও জানুনঃ পোষ্ট অফিস অ্যাক্সিডেন্টাল বিমা প্ল্যান

উপসংহার

একটি গুরুত্বপূর্ণ বিষয় লক্ষণীয় যে উচ্চতর রেটযুক্ত স্কিমগুলি উচ্চতর রিটার্নের প্রস্তাব দেয় তবে এটি সর্বদা চূড়ান্ত নাও হতে পারে। মিউচুয়াল ফান্ডে বিনিয়োগ করা কেবলমাত্র মিউচুয়াল ফান্ড রেটিংয়ের ভিত্তিতে তা বুদ্ধিমান সিদ্ধান্ত নয় বিনিয়োগটি হতে হবে গবেষণা-ভিত্তিক এবং ভালভাবে জানাতে হবে। মিউচুয়াল ফান্ডের রেটিংগুলি কেবলমাত্র ভাল বিনিয়োগের দিকনির্দেশ দেখায়।.

FAQ:-

প্রঃ মিউচুয়াল ফান্ড কি

উঃআপনাদের সকলের কাছ থেকে টাকা জোগাড় করে একটি ফান্ড তৈরি করা হয়৷ এই ফান্ডটিকে আপনাদের হয়ে পরিচালনা করেন একজন পেশাদার ফান্ড ম্যানেজার ৷ ফান্ডে যেহেতু বেশ কয়েকজন বিনিয়োগকারীর অর্থ একত্রিত করতে পারে, তাই মিউচুয়াল ফান্ডে সর্বনিম্ন বিনিয়োগও  কম টাকায় সম্ভব ৷ উদাহরণ হিসেবে বলা যায় ন্যূনতম ৫,০০০ টাকা থেকেই তা হতে পারে। আর যদি, সিস্টেমেটিক ইনভেস্টমেন্ট প্ল্যানের জন্য নথিভুক্ত করেন তখন আপনি মাসে ৫০০ টাকাও বিনিয়োগ করতে পারেন। মিউচুয়াল ফান্ড ছোট বিনিয়োগকারীদের জন্য আদর্শ ।

প্রঃ মিউচুয়াল ফান্ড এর প্রকারভেদ

উঃ ইক্যুইটি বা গ্রোথ ফান্ড, ফিক্সড ইনকাম ফান্ড বা ডেবট্‌ ফান্ড, ব্যালেন্সড্‌ বা  হাইব্রিড ফান্ড।

প্রঃ মিউচুয়াল ফান্ডের সুবিধা

উঃ ১. খুব সহজেই সর্বনিম্ন ১০০/- টাকা থেকেই বিনিয়োগ শুরু করা যায়।

     ২. শেয়ার বাজারের তুলনায় টাকা ডোবার আশঙ্কা অনেক কম।

    ৩. আপনার অর্থ‌  পরিচালনা করেন একজন পেশাদার ফান্ড ম্যানেজার ৷

    ৪. ফান্ডটি সহজেই আপনি ট্রাক করতে পারবেন।

    ৫. ফান্ডের অর্থ‌ সহজেই আপনার প্রয়োজনে তুলে নিতে পারবেন।